对日元货币对的利率差异和套利交易感到困惑

最近深入研究了基本面，虽然像 $AUDJPY 或 $NZDJPY 这样的货币对的套利交易在澳洲联储/新西兰联储鹰派而日本央行鸽派时是有道理的，但我很难确定实际的“何时”入场，或者利率差异在交易决策中“应该”占多大比重。这是否只适用于长期头寸，还是在短期设置中也能发挥作用？