Hiểu về Kích thước Vị thế: Không chỉ là 'Bao nhiêu'

Chào mọi người, gần đây tôi đã tìm hiểu sâu hơn về quản lý rủi ro và muốn nhanh chóng nhấn mạnh một điều thực sự đã giúp tôi hiểu rõ hơn: kích thước vị thế. Nó thường được đơn giản hóa thành việc chỉ tính toán xem bạn có thể mua bao nhiêu cổ phiếu hoặc đơn vị, nhưng về cơ bản, nó là về việc quản lý rủi ro của bạn trên mỗi giao dịch, không phải chỉ là giá trị danh nghĩa của giao dịch của bạn.

Hãy nghĩ về điều này: nếu bạn luôn chấp nhận rủi ro, chẳng hạn, 1% tổng vốn của bạn trên mỗi giao dịch, bất kể tài sản nào, bạn đang xây dựng một nền tảng nhất quán. Ví dụ, nếu bạn có tài khoản $10.000 và muốn chấp nhận rủi ro $100 (1%) trên một giao dịch, và điểm dừng lỗ của bạn cho $GOOGL được đặt ở $330 trong khi điểm vào là $337.39, rủi ro trên mỗi cổ phiếu của bạn là $7.39. Điều này có nghĩa là bạn có thể mua khoảng 13 cổ phiếu ($100 / $7.39 mỗi cổ phiếu). Giá hiện tại là $337.39, nhưng điều đó không liên quan đến tính toán rủi ro ngoài việc đặt điểm dừng lỗ của bạn. Logic tương tự áp dụng cho dù bạn đang giao dịch $BTC hay $BRL. Nó thực sự thay đổi cách bạn nhìn nhận các cơ hội, chuyển từ "tôi có đủ khả năng mua cái này không?" sang "tôi có thể chấp nhận rủi ro bao nhiêu với cái này?" – một sự thay đổi nhỏ nhưng rất lớn về mặt tư duy. Tôi tò mò không biết những người khác tiếp cận vấn đề này như thế nào, đặc biệt là trong các thị trường biến động.