仮想通貨におけるサイジングと相関関係について、身をもって学んだこと

約1年前の、主に仮想通貨での非常に高くついた間違いについて反省しています。$BTCと$ETHでのトレードエッジにかなり自信を持ち始め、いくつかの良い勝利を収め、ポジションサイズを増やし始めました。大きな間違いは、必ずしも初期のサイジングにあったわけではなく、仮想通貨内での分散化の仮定にありました。複数のアルトコインで複数のロングを運用し、リスクを分散しているつもりでしたが、その後、市場全体が急落しました。突然、私が持っていたすべてのポジションが同時に下落しました。これはオーバー・トレードやリベンジ・トレードではなく、センチメントが大きく変化したときの相関関係に対する根本的な誤解でした。私の「分散された」ポートフォリオがすべて一緒に動いたため、いくつかの利益が出ていたポジションが蒸発し、さらに損失が出ました。学んだ教訓：真の分散化は、単に異なる銘柄を持つことではありません。特に市場が不安定なときには、相関性のない資産を持つことです。トレードごとのリスクは問題ありませんでしたが、その重要な相関要因を無視したため、ポートフォリオ全体のリスクは大きく狂っていました。