Suy nghĩ về số liệu CPI và ý nghĩa của nó đối với các khoản đặt cược công nghệ quý 4

Số liệu CPI cao hơn một chút so với dự đoán của một số người, và thật thú vị khi thấy thị trường ban đầu thờ ơ trước khi có một chút biến động. Đối với tôi, điều này củng cố lập trường "cao hơn trong thời gian dài hơn" của Fed, điều này đương nhiên đặt một góc nhìn khác lên các cổ phiếu nhạy cảm với tăng trưởng. Tôi chưa sẵn sàng bán tháo mọi thứ trong lĩnh vực công nghệ, nhưng cảm giác kiếm tiền dễ dàng ở đó đã kết thúc. Thay vào đó, tôi đang theo dõi các nhà thầu quốc phòng và các dự án cơ sở hạ tầng chặt chẽ hơn một chút – chúng ít nhạy cảm với lãi suất hơn và có thể thấy một số động lực bền vững nhờ các sự kiện toàn cầu và các dự luật chi tiêu trong nước. Đây là một sự xoay vòng, không phải là một sự rút lui, nhưng chắc chắn làm thay đổi nơi tôi tìm kiếm tỷ lệ rủi ro-lợi nhuận hợp lý. Vẫn đang theo dõi cách thị trường trái phiếu tiêu hóa điều này trong vài ngày tới, vì điều đó sẽ thực sự ảnh hưởng đến thị trường cổ phiếu.