Hiểu về Kích thước Vị thế: Không chỉ là Dừng lỗ

Quá nhiều nhà giao dịch mới chỉ tập trung vào mức dừng lỗ, nghĩ rằng đó là tất cả những gì cần làm để quản lý rủi ro. Mặc dù rất quan trọng, nhưng kích thước vị thế mới là yếu tố thực sự quyết định mức độ tiếp xúc bằng đô la thực tế của bạn và quan trọng hơn là bạn có thể mất bao nhiêu nếu mức dừng lỗ đó bị chạm. Vấn đề không phải là bạn mua bao nhiêu cổ phiếu; mà là bạn sẵn sàng mạo hiểm bao nhiêu phần trăm tổng vốn giao dịch của mình cho một giao dịch duy nhất. Ví dụ, nếu bạn đang mạo hiểm 1% của tài khoản $100,000, đó là $1,000. Nếu mức dừng lỗ của bạn trên $KWEB cách $0.50, bạn chỉ có thể mua 2,000 cổ phiếu (2000 cổ phiếu * $0.50/cổ phiếu = $1,000 rủi ro). Không phải 5,000 cổ phiếu chỉ vì bạn thích cổ phiếu đó; điều đó sẽ là rủi ro $2,500, hoặc 2.5% vốn của bạn, đây là kích thước kém cho hầu hết các trường hợp.

Kích thước vị thế tốt buộc bạn phải có kỷ luật và ngăn chặn các giao dịch xấu đơn lẻ làm thổi bay một phần đáng kể vốn của bạn. Đó là cốt lõi của việc bảo toàn vốn, thường bị bỏ qua cho đến khi quá muộn. Đây không chỉ là lý thuyết; đó là ứng dụng thực tế phân biệt các nhà giao dịch nhất quán với những người chỉ đánh bạc vào biến động giá, cho dù đó là $US30 hay một cổ phiếu vốn hóa nhỏ.