Hiểu về Định cỡ Vị thế: Tại sao nó không chỉ là việc bạn đặt cược bao nhiêu

Được rồi, mọi người, hãy nói về định cỡ vị thế, nó không chỉ là việc bạn có thể mua bao nhiêu cổ phiếu hay hợp đồng. Về cơ bản, nó là một công cụ quản lý rủi ro. Hãy nghĩ theo cách này: kích thước vị thế của bạn là đòn bẩy xác định rủi ro bằng đô la thực tế của bạn trên bất kỳ giao dịch nào, bất kể mức dừng lỗ lý thuyết của bạn. Nếu bạn mạo hiểm quá nhiều vào một giao dịch, ngay cả với một luận điểm vững chắc, một khoản lỗ duy nhất cũng có thể gây thiệt hại không cân xứng cho vốn của bạn.

Sai lầm kinh điển là tăng kích thước chỉ vì giao dịch cảm thấy tốt. Đây là lúc bạn thấy các tài khoản bị thổi bay. Định cỡ vị thế tốt có nghĩa là bạn đã xác định trước mức lỗ tối đa chấp nhận được cho mỗi giao dịch (ví dụ: 1-2% tổng vốn của bạn). Sau đó, dựa trên điểm vào lệnh của bạn và việc đặt dừng lỗ một cách chiến lược, bạn tính toán xem bạn có thể mua hoặc bán bao nhiêu đơn vị tài sản để đảm bảo rằng nếu mức dừng lỗ bị chạm, bạn chỉ mất tỷ lệ phần trăm đã định trước đó. Vì vậy, nếu $NFLX giảm từ mức 68.95 hiện tại và chạm mức dừng lỗ của bạn, vị thế của bạn phải được định cỡ sao cho nó không làm chìm con tàu của bạn. Vấn đề không phải là đúng hay sai; vấn đề là duy trì cuộc chơi đủ lâu để cuối cùng đúng. Hoặc, như tôi thích nói, sống để giao dịch một ngày khác.