Về sự 'chết yểu' của phân tích kỹ thuật trong hàng hóa

Gần đây tôi thấy rất nhiều cuộc tranh luận, đặc biệt là với những biến động mạnh trong năng lượng và hàng hóa nông nghiệp, rằng phân tích kỹ thuật cổ điển đã chết hoặc ít nhất là kém liên quan hơn nhiều so với các yếu tố cơ bản thuần túy đối với các thị trường này. Lập luận thường xoay quanh việc: các sự kiện vĩ mô như căng thẳng địa chính trị hoặc gián đoạn chuỗi cung ứng tạo ra những biến động quá lớn, do tin tức thúc đẩy, đến mức các chỉ báo hoặc thậm chí các mô hình hành động giá cơ bản hoàn toàn bị áp đảo. Mặc dù tôi đồng ý rằng các yếu tố cơ bản thúc đẩy hướng đi dài hạn trong hàng hóa một cách rõ rệt hơn, chẳng hạn như $RBLX ở mức 36.67 (vốn thiên về tâm lý hơn), tôi nghĩ rằng việc bác bỏ hoàn toàn các yếu tố kỹ thuật là một sai lầm. Ngay cả trong các thị trường biến động, các mức vẫn quan trọng, dòng lệnh vẫn để lại dấu vết và tâm lý con người vẫn hình thành các mô hình trên biểu đồ. Vấn đề không phải là dự đoán cuộc chiến tiếp theo, mà là quản lý rủi ro xung quanh hành vi giá có thể quan sát được. Tôi có sai ở đây không? Thực sự muốn nghe một số phản biện.