Hiểu về Kích thước Vị thế: Không Chỉ Là Đòn bẩy

Thông thường, các nhà giao dịch mới nghe "kích thước vị thế" và ngay lập tức nghĩ đến đòn bẩy, hoặc số vốn họ đang triển khai vào một giao dịch duy nhất. Mặc dù đòn bẩy chắc chắn là một thành phần, nhưng đó là một yếu tố cần xem xét sau. Cốt lõi của việc xác định kích thước vị thế, theo quan điểm của tôi, là quản lý rủi ro trên mỗi giao dịch của bạn.

Hãy nói rằng bạn đã thực hiện phân tích của mình, xác định điểm vào lệnh và quan trọng nhất là xác định mức dừng lỗ của bạn. Sự khác biệt giữa điểm vào lệnh và điểm dừng lỗ là rủi ro trên mỗi cổ phiếu/đơn vị của bạn. Nếu bạn mua $PLTR ở mức 172.01 và dự định thoát nếu nó giảm xuống dưới 160.00, rủi ro trên mỗi cổ phiếu của bạn là khoảng $12.01. Nếu mức độ chấp nhận rủi ro tổng thể của tài khoản bạn, ví dụ, là 1% vốn của bạn, và tài khoản của bạn là $100,000, bạn đang muốn mạo hiểm $1,000 cho giao dịch này. Phép chia đơn giản cho bạn biết rằng bạn có thể mua khoảng 83 cổ phiếu ($1,000 / $12.01 mỗi cổ phiếu). Cách tiếp cận này quyết định số lượng cổ phiếu bạn mua, chứ không phải ngược lại. Nó đảm bảo rằng ngay cả khi bạn sai trong giao dịch $PLTR cụ thể này, đó là một cú đánh có thể quản lý được đối với vốn của bạn, chứ không phải là một cú đánh chí mạng. Đây là một nguyên tắc cơ bản thường bị bỏ qua vì những khía cạnh hào nhoáng hơn của giao dịch.