การ Hedging ด้วยสัญญา Kalshi เทียบกับ Options บนสินทรัพย์อ้างอิง?

ผมยังคงทำความเข้าใจ Kalshi สำหรับการ Hedging อยู่ครับ ถ้าผมถือ Long ในสินทรัพย์และต้องการ Hedging ความเสี่ยงจากเหตุการณ์ขาลง โดยทั่วไปแล้ว การใช้สัญญา Kalshi สำหรับเหตุการณ์เฉพาะนั้น หรือการซื้อ Protective Put ในสินทรัพย์อ้างอิงโดยตรง แบบไหนจะใช้เงินทุนได้อย่างมีประสิทธิภาพมากกว่ากันครับ? ผมกำลังพยายามชั่งน้ำหนักข้อดีข้อเสียที่นอกเหนือจากการจ่ายเงินโดยตรงจากเหตุการณ์นั้นๆ ครับ