การทำความเข้าใจขนาด Position: มากกว่าแค่ 'จำนวนหุ้น'

ช่วงนี้เห็นคนใหม่ๆ เข้ามาในห้องเยอะ และประเด็นที่พูดถึงบ่อยๆ ในเรื่อง 'ความเสี่ยง' ดูเหมือนจะเป็นความเข้าใจผิดเล็กน้อยเกี่ยวกับการกำหนดขนาด Position มันไม่ใช่แค่การตัดสินใจว่าจะซื้อหุ้น $BAC กี่หุ้น หรือจะเทรด $AUDJPY กี่ล็อต แต่เป็นเรื่องของการจัดการความเสี่ยงของคุณเมื่อเทียบกับเงินทุนทั้งหมดของคุณและความเสี่ยงที่คุณกำหนดไว้ต่อการเทรดแต่ละครั้ง

ลองคิดดูแบบนี้: ถ้าคุณตัดสินใจว่าจะเสี่ยงเพียง 1% ของเงินทุนในการเทรดทั้งหมดของคุณในการเทรดแต่ละครั้ง และคุณได้กำหนดจุด Stop-loss สำหรับ $BAC ไว้ที่ $57.00 ในขณะที่ราคาปัจจุบันอยู่ที่ $58.36 นั่นหมายถึงความเสี่ยง $1.36 ต่อหุ้น ถ้าความเสี่ยง 1% ของคุณจากบัญชี $100,000 คือ $1,000 ดังนั้นขนาด Position สูงสุดของคุณคือ $1,000 / $1.36 ซึ่งประมาณ 735 หุ้น ฟังดูง่ายๆ แต่เป็นขั้นตอนสำคัญที่หลายคนข้ามไป โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อกำลังไล่ตามสิ่งที่รู้สึกเหมือนเป็นการเคลื่อนไหวที่ร้อนแรง หากไม่มีการคำนวณนี้ คุณก็เหมือนกับการบินแบบไม่เห็นอะไรเลยเกี่ยวกับความเสี่ยงที่แท้จริงของคุณ ซึ่งสามารถทำให้เงินทุนลดลงอย่างรวดเร็วในช่วงที่ขาดทุนต่อเนื่อง แม้ว่าอัตราการชนะของคุณจะดีก็ตาม หลักการเดียวกันนี้ใช้กับคู่สกุลเงินเช่น $AUDJPY ซึ่งความเสี่ยงต่อ pip/lot ของคุณจะต้องถูกแปลงกลับเป็นสกุลเงินในบัญชีของคุณเพื่อกำหนดขนาดที่เหมาะสม นี่เป็นองค์ประกอบพื้นฐานของการบริหารความเสี่ยงที่แข็งแกร่ง และมักจะเป็นความแตกต่างระหว่างการรอดพ้นจากภาวะขาดทุนและการล้างพอร์ต