Entendendo o Dimensionamento de Posição: Não Apenas Quanto, Mas Por Quê

Certo, pessoal, vamos falar sobre dimensionamento de posição, porque é provavelmente a ferramenta de gerenciamento de risco mais crítica que vocês têm, mas é deixada de lado por indicadores sofisticados. Não se trata apenas de quantas ações de $BABA vocês compram ou quantos lotes de $EURJPY vocês negociam; trata-se de definir sua perda aceitável antes mesmo de entrar na negociação.

O conceito central é simples: vocês decidem quanto do seu capital total de negociação estão dispostos a arriscar em qualquer negociação individual. Um ponto de partida comum é 1% ou 2%. Então, se vocês têm uma conta de $10.000 e arriscam 1%, isso é $100 por negociação. Agora, se vocês estão olhando para $BABA a 96.14 e seu stop-loss está definido em, digamos, 95.14, isso é um movimento de $1 por ação. Para manter seu risco em $100, vocês só podem comprar 100 ações ($1 x 100 ações = $100). Se seu stop fosse mais apertado, digamos em 95.64 ($0.50 de risco por ação), vocês poderiam comprar 200 ações. Viram como funciona? O tamanho da sua posição se ajusta com base no seu stop-loss e na sua porcentagem de risco fixa, não em um número arbitrário. Essa única disciplina impede que qualquer negociação, mesmo uma boa configuração que deu errado, os elimine. Ignorem isso por sua conta e risco.