Reflexões sobre DCA no atual cenário cripto vs. uma abordagem mais seletiva

Tenho pensado muito sobre o conselho padrão de 'apenas fazer DCA em $BTC e $ETH', especialmente dados os movimentos recentes do mercado. Embora seja sólido para acumulação de longo prazo, começo a me perguntar se não deixa muito na mesa, ou até mesmo expõe a uma desvalorização desnecessária, quando há uma ciclicidade tão clara e períodos identificáveis de euforia/capitulação.

Quer dizer, se você estivesse cegamente fazendo DCA em algo como ASML em seus picos, estaria olhando para uma perda significativa no papel agora, mesmo que seja uma empresa sólida a longo prazo (atualmente em torno de $1751, bem abaixo de seus picos). Cripto amplifica essa volatilidade. Não seria uma estratégia de acumulação mais seletiva, talvez até ativa, onde você realmente procura por essas retrações mais profundas e eventos de capitulação para implantar maiores quantias, potencialmente superior? Não estou falando de tentar acertar o fundo absoluto, mas sim de escalar de forma mais agressiva quando o sentimento está realmente no lixo, em vez de apenas comprar a mesma quantia toda semana, independentemente da ação do preço.

Estou pensando demais, ou o mantra do DCA é um pouco simplista demais para navegar por esses tipos de condições de mercado? Adoraria ouvir algumas objeções.