Entendendo o Dimensionamento de Posição: Mais do que Apenas 'Quanto'

Fala-se muito sobre encontrar boas negociações, mas muitas vezes dá-se menos ênfase ao quanto você coloca em uma negociação, o que é tão, se não mais, crítico para a sobrevivência a longo prazo. O dimensionamento de posição não é apenas sobre jogar uma certa porcentagem da sua conta em uma ideia; é um cálculo dinâmico que deve incorporar sua tolerância ao risco, a colocação do seu stop-loss e a volatilidade real do ativo que você está negociando.

Digamos que você esteja olhando para uma ação como $MRVL. Se o seu stop loss típico é 1% do valor da sua conta, e você identificou uma boa entrada com um stop em, digamos, 208, de um preço atual de 216, isso é um risco de 8 pontos. Se $MRVL tivesse um range muito mais apertado, talvez mais parecido com o movimento de $Y hoje (847.62-847.9), seu stop estaria naturalmente muito mais próximo, o que significa que você poderia assumir um tamanho de lote maior para o mesmo risco em dólar. A principal conclusão é definir seu risco em dólar por negociação primeiro, e então trabalhar de trás para frente para determinar o tamanho do seu lote com base na colocação do seu stop-loss. É sobre proteger o capital acima de tudo.