포지션 사이징 이해하기: 얼마나 많이가 아니라 왜 중요한가

자, 여러분, 포지션 사이징에 대해 이야기해 봅시다. 이것은 아마도 여러분이 가진 가장 중요한 리스크 관리 도구일 것입니다. 하지만 화려한 지표들에 밀려 뒷전으로 밀려나곤 합니다. $BABA 주식을 몇 주 사는지, $EURJPY를 몇 랏 거래하는지에 대한 문제가 아닙니다. 거래에 진입하기 전에 허용 가능한 손실을 정의하는 것에 관한 것입니다.

핵심 개념은 간단합니다. 어떤 단일 거래에서 총 거래 자본의 얼마를 감수할 의향이 있는지 결정하는 것입니다. 일반적인 시작점은 1% 또는 2%입니다. 따라서 $10,000 계좌를 가지고 1%를 위험에 노출시킨다면, 거래당 $100입니다. 이제 $BABA가 96.14이고 손절매가 예를 들어 95.14로 설정되어 있다면, 주당 $1의 움직임입니다. 위험을 $100로 유지하려면 100주만 살 수 있습니다 ($1 x 100주 = $100). 손절매가 더 타이트하여 95.64($0.50 주당 위험)였다면 200주를 살 수 있었을 것입니다. 어떻게 작동하는지 아시겠습니까? 포지션의 크기는 임의의 숫자가 아니라 손절매와 고정된 위험 비율에 따라 조정됩니다. 이 단일 규율은 아무리 좋은 설정이라도 잘못된 방향으로 간 단일 거래가 여러분을 파산시키는 것을 방지합니다. 이를 무시하면 위험에 처할 것입니다.