거시 경제 이벤트에 대한 Kalshi: 전통적인 FX보다 나은가?

최근 Kalshi의 이벤트 계약이 거시 경제 이벤트에 대한 FX와 같은 전통적인 상품 거래와 비교하여 어떻게 평가되는지에 대해 많이 생각했습니다. 특히, 오늘 $USDZAR 쌍이 16.64에서 16.76 사이에서 움직이고 있고, 다가오는 명확한 경제적 촉매제(예: 금리 결정)가 있을 때, Kalshi는 큰 뉴스 주변에서 FX 시장을 괴롭히는 유동성, 슬리피지, 스프레드 확대와 씨름하는 대신, 결과 자체에 대한 더 깨끗하고 직접적인 베팅을 제공하는 것처럼 느껴집니다. 백만 가지 다른 요인에 의해 영향을 받는 움직임의 정확한 크기와 방향을 예측하려고 노력하는 대신, 정의된 위험으로 이진 또는 삼진 결과에 효과적으로 베팅하는 것입니다. Kalshi에서 항상 큰 규모의 유동성이 있는 것은 아니지만, 거시적 관점을 표현하려는 소매 참가자에게는 훨씬 더 효율적인 자본 수단인 것 같습니다. 제가 여기서 근본적인 것을 놓치고 있는 것일까요, 아니면 Kalshi가 현재의 한계에도 불구하고 이러한 유형의 플레이에 진정으로 우수한 도구일까요? 이에 대해 반박해 주세요. 제가 보지 못하는 단점은 무엇일까요?