유동성이 매우 가변적인 알트코인에 대한 리스크 사이징은 어떻게 하나요?

특히 소규모 알트코인에 투자할 때 적절한 리스크 사이징을 파악하려고 노력해 왔습니다. $BTC 또는 $ETH의 경우, 미리 정해진 손절매 지점 근처에서 청산할 수 있다는 확신이 있기 때문에 손절매를 기준으로 한 거래당 표준 1-2%는 잘 작동합니다.

하지만 유동성이 낮은 일부 코인의 경우, 시장이 빠르게 불리하게 움직이면 상당한 슬리피지가 발생하여 손실이 커질 수 있다는 것을 알게 되었습니다. 때로는 정적 손절매를 기준으로 한 1% 리스크가 실행만으로 2-3%의 실현 손실로 변하기도 합니다. 이는 백테스트나 초기 계산이 제시하는 것보다 실제 리스크가 훨씬 높기 때문에 포지션 사이징을 매우 어렵게 만듭니다.

이러한 코인에 대해서는 포지션 크기를 더 줄이거나, 잠재적 슬리피지를 고려하여 손절매 범위를 넓혀 잠재적 손실을 더 크게 받아들이면서도 휩쏘에 의해 손절매되는 것을 피하는 것이 일반적인가요? 아니면 단순히 이러한 거래가 본질적으로 손절매 비율을 넘어선 더 높고 예측 불가능한 실행 리스크를 수반하며 이를 고려해야 한다는 것을 받아들이는 경우인가요? 이러한 변동성을 어떻게 설명하시나요?