배운 점: 엔화 변동성에 따른 $NKY 선물 포지션 규모 조절

최근 힘들게 배운 개인적인 교훈을 공유하고자 합니다. 엔화가 지속적으로 약세를 보이기 시작했을 때 $NKY 선물을 지켜보고 있었고, 지속적인 상승에 대한 명확한 논리를 가지고 있었습니다. 제 실수는 방향이 아니라 포지션 규모와 진입 관리 방식이었습니다. 엔화 약세에 따라 점진적으로 포지션을 구축하는 대신, 강한 초기 상승 직후 너무 큰 규모로 진입했습니다. 필연적인 조정(심지어 반전도 아닌, 건전한 통합)이 왔을 때, 저는 과도하게 노출되어 불편함을 느꼈습니다. 기술적 분석이 무너져서가 아니라, P&L 손실 때문에 심리적 손절매가 발생했습니다. 상당한 손실을 보고 청산했지만, 며칠 후 시장은 상승 추세를 재개하여 제 초기 목표에 도달하는 것을 지켜봐야 했습니다. 교훈은 무엇일까요? 강한 확신과 명확한 펀더멘털 상승 요인이 있더라도, 포지션 규모 조절과 진입 관리는 매우 중요합니다. 특히 레버리지 선물과 같이 변동성이 큰 자산에서는 초기에 과도하게 투자하면 변동성이 빠르게 신뢰를 훼손할 수 있습니다. 좋은 분석도 잘못된 실행 전략으로 인해 무효화될 수 있다는 값비싼 교훈이었습니다.