ポジションサイジングの理解：どれくらいかだけでなく、その理由も

皆さん、ポジションサイジングについて話しましょう。これはおそらく最も重要なリスク管理ツールであるにもかかわらず、派手なインジケーターの影に隠れてしまいがちです。これは、$BABAの株を何株買うか、$EURJPYを何ロット取引するかということだけではありません。トレードに入る前に、許容できる損失を定義することなのです。

核となるコンセプトはシンプルです。つまり、いかなる単一のトレードにおいても、総取引資金のどれくらいをリスクに晒すかを決定するということです。一般的な出発点は1%または2%です。したがって、10,000ドルの口座があり、1%のリスクを取る場合、1トレードあたり100ドルとなります。さて、$BABAが96.14ドルで、ストップロスが例えば95.14ドルに設定されている場合、1株あたり1ドルの動きです。リスクを100ドルに抑えるには、100株しか買えません（1ドル x 100株 = 100ドル）。もしストップがもっとタイトで、例えば95.64ドル（1株あたり0.50ドルのリスク）だった場合、200株買うことができます。仕組みが分かりましたか？ポジションのサイズは、任意の数字ではなく、ストップロスと固定されたリスクパーセンテージに基づいて調整されます。この規律一つで、たとえ良いセットアップがうまくいかなかったとしても、一つのトレードで破産するのを防ぐことができます。これを無視すると危険です。