Memahami Ukuran Posisi sebagai Kontrol Risiko

Saya pikir mungkin berguna untuk sedikit membahas ukuran posisi, terutama bagi para pemula yang mungkin tergoda untuk menempatkan terlalu banyak modal ke dalam satu perdagangan. Hal ini sering terabaikan dalam mengejar pergerakan besar berikutnya, tetapi ini bisa dibilang salah satu elemen paling penting dalam manajemen risiko, bahkan lebih penting daripada strategi masuk atau keluar Anda.

Sederhananya, ukuran posisi menentukan berapa banyak dari total modal perdagangan Anda yang Anda alokasikan untuk perdagangan tertentu. Tujuannya bukan hanya untuk menghasilkan uang, tetapi untuk memastikan bahwa kerugian tunggal tidak melumpuhkan akun Anda. Pendekatan umum melibatkan risiko persentase tetap dari modal Anda pada setiap perdagangan – biasanya 1-2%. Ini tidak berarti Anda menempatkan 2% dari modal Anda ke dalam perdagangan, melainkan bahwa jika stop loss Anda tercapai, kerugian yang terjadi adalah 2% dari modal Anda.

Misalkan Anda memiliki akun $10,000 dan memutuskan untuk mengambil risiko 1% per perdagangan. Itu $100. Jika Anda melihat $SAP, saat ini sekitar $148.75, dan Anda menentukan stop loss Anda harus di $145.75, itu adalah risiko $3 per saham. Untuk hanya mengambil risiko $100, Anda akan membagi risiko maksimum Anda dengan risiko per saham: $100 / $3 = sekitar 33 saham. Ini berarti Anda akan membeli 33 saham, bukan senilai $10,000. Bahkan jika $SAP turun secara signifikan, Anda hanya kehilangan $100, bukan sebagian besar akun Anda. Ini adalah konsep sederhana, tetapi menerapkannya secara konsisten adalah di mana kebanyakan orang goyah, seringkali menyebabkan kerugian besar ketika perdagangan berjalan buruk. Menjaga drawdown Anda tetap kecil adalah kunci untuk umur panjang.