Reflexiones sobre el uso de stablecoins en las rampas de salida de fintech

Realmente estoy tratando de entender los matices de la integración de stablecoins para las fintech, especialmente en lo que respecta a las rampas de entrada/salida para pagos de comerciantes. Parece la jugada obvia para liquidaciones más rápidas y baratas en comparación con los rieles tradicionales, pero sigo chocando con las complejidades regulatorias y operativas. Por ejemplo, si una fintech integra una stablecoin como USDC para un comerciante, ¿cuáles son los principales obstáculos más allá de la construcción del puente técnico? Estoy pensando más en la provisión de liquidez y la sobrecarga de KYC/AML al mover grandes volúmenes entre fiat y stable, especialmente para pequeñas empresas. ¿Es realmente tan simple como lo hacen sonar los proveedores, o hay costos/riesgos ocultos que me estoy perdiendo? Al observar algunos de los procesadores de pagos más pequeños que intentan hacer esto, parece que están quemando capital solo para mantener el cumplimiento, lo que anula cualquier ventaja de velocidad/costo. No es como operar con $MSFT donde la estructura es madura; esto se siente mucho más fragmentado.