Aprendiendo por las malas sobre el sobredimensionamiento en el petróleo crudo

Tuve una dura lección el año pasado operando futuros de petróleo crudo ($CL_F) que realmente me hizo ver la importancia del tamaño de la posición, especialmente en un mercado volátil. Tenía una lectura bastante clara sobre una posible reversión después de una buena subida, respaldada por algunos sólidos aspectos técnicos y un dólar debilitado, así que me volví un poco demasiado confiado. En lugar de ceñirme a mi tamaño habitual de 1-2 lotes, entré con 5, pensando que era una operación de alta convicción. El mercado, naturalmente, decidió hacer un último empuje al alza, sacándome antes de finalmente revertir. El movimiento ni siquiera fue tan grande, pero con el tamaño aumentado, la pérdida fue lo suficientemente sustancial como para hacerme reevaluar todo. No se trataba de estar equivocado en la dirección eventualmente, sino de ser incapaz de soportar la volatilidad y el "chop" natural porque mi tamaño estaba completamente desfasado con mi tolerancia al riesgo. Definitivamente, una llamada de atención sobre la protección de las desventajas primero, sin importar lo bien que parezca la configuración.