Conferencia de resultados del tercer trimestre de Microsoft y claridad en la integración de la IA

Muy bien, gente, se avecina otra temporada de resultados, y mis ojos están pegados a la próxima llamada del tercer trimestre de Microsoft. Específicamente, estoy buscando señales más claras sobre cómo sus diversas iniciativas de IA se están traduciendo realmente en ingresos, o al menos una hoja de ruta más concreta que la habitual palabrería de las llamadas a inversores. Hemos visto los titulares, las inversiones masivas, la asociación con OpenAI, las integraciones de Copilot en todas partes, pero la goma tiene que tocar la carretera eventualmente, ¿verdad?

Mi presentimiento, y le daría una probabilidad del 65%, es que escucharemos mucho parloteo entusiasta sobre la 'demanda sin precedentes' y el 'impacto transformador' de Satya y Amy, pero aún muy poco en cuanto a cifras concretas de crecimiento de ingresos impulsados por la IA más allá de los servicios generales en la nube. Probablemente agruparán los beneficios de la IA en el crecimiento de Azure, lo cual es bastante justo, pero estoy buscando un desglose, un porcentaje, algo que nos dé una mejor idea del impacto tangible de estas apuestas colosales. El 35% restante los ve, quizás, tratando de adelantarse a parte del creciente escrutinio de los inversores dando un desglose más granular, incluso si es una proyección a futuro en lugar de estadísticas actuales. Es una línea fina que hay que seguir: promocionar la innovación sin exponer demasiado claramente la realización de ingresos en las primeras etapas. Me encantaría escuchar lo que otros esperan de esta llamada, más allá de los análisis macro habituales.